Νέα δεδομένα στις παγκόσμιες χρηματοπιστωτικές αγορές θα μπορούσε να φέρει η τεχνολογία blockchain, ανοίγοντας τον δρόμο για την απελευθέρωση δεκάδων δισεκατομμυρίων δολαρίων που παραμένουν δεσμευμένα ως εγγυήσεις στο χρηματοπιστωτικό σύστημα.
Η διευθύνουσα σύμβουλος της Nasdaq, Adena Friedman, εκτιμά ότι η ψηφιακή αναπαράσταση περιουσιακών στοιχείων (tokenization), σε συνδυασμό με την αξιοποίηση της τεχνητής νοημοσύνης, μπορεί να αλλάξει ριζικά τον τρόπο λειτουργίας των αγορών, φέρνοντας πιο κοντά το ενδεχόμενο συναλλαγών 24 ώρες το 24ωρο, επτά ημέρες την εβδομάδα.
«Εάν μετατρέψουμε όλα αυτά τα χρηματοοικονομικά μέσα σε ψηφιακά tokens, μαζί με τη ροή του χρήματος, τότε οι εγγυήσεις θα μπορούν να μετακινούνται με πολύ μεγαλύτερη ευκολία», δήλωσε η Friedman.
Το tokenization συνίσταται στην ψηφιακή αναπαράσταση χρηματοοικονομικών περιουσιακών στοιχείων, όπως μετοχές και ομόλογα, μέσω tokens που μπορούν να μεταφέρονται με τη χρήση της τεχνολογίας blockchain.
Ισχυρό ενδιαφέρον από θεσμικούς επενδυτές
Η Friedman ανέφερε ότι το ενδιαφέρον των θεσμικών επενδυτών για το tokenization έχει αυξηθεί κατά το τελευταίο έτος, επισημαίνοντας, μεταξύ άλλων, την ψήφιση στις ΗΠΑ του νόμου Genius Act, ο οποίος καθιέρωσε ένα κανονιστικό πλαίσιο για τα stablecoins, δηλαδή τα κρυπτονομίσματα σταθερής αξίας.
«Εάν μπορούμε να ψηφιοποιήσουμε το χρήμα, τότε μπορούμε να ψηφιοποιήσουμε και τη ροή των κεφαλαίων», δήλωσε.
Το αυξανόμενο ενδιαφέρον των θεσμικών επενδυτών συναντάται με τη ζήτηση των ιδιωτών επενδυτών, οι οποίοι εδώ και χρόνια επιδιώκουν τη δυνατότητα συναλλαγών στις αγορές όλο το 24ωρο, σύμφωνα με τη Friedman. Όπως σημείωσε, το οικοσύστημα των ιδιωτών επενδυτών «βρίσκεται περίπου δέκα χρόνια μπροστά».
Η μετάβαση σε συναλλαγές 24 ώρες το 24ωρο
Η μετάβαση σε μια αγορά που θα λειτουργεί πλήρως, 24 ώρες το 24ωρο και επτά ημέρες την εβδομάδα, θα αποτελούσε μια σημαντική πρόκληση για τον χρηματοπιστωτικό κλάδο, δήλωσε η Friedman.
«Το ευκολότερο κομμάτι είναι οι υποδομές του χρηματιστηρίου», ανέφερε.
Η Friedman εξήγησε ότι τα χρηματοπιστωτικά ιδρύματα έχουν παραδοσιακά συγκεκριμένα χρονικά διαστήματα κατά τα οποία οι αγορές παραμένουν κλειστές, ώστε να πραγματοποιούνται ενημερώσεις των συστημάτων και να γίνεται διαχείριση των κινδύνων. Ωστόσο, η λειτουργία των αγορών όλο το 24ωρο θα απαιτούσε οι διαδικασίες αυτές, συμπεριλαμβανομένης της διαχείρισης κινδύνων και εγγυήσεων, να πραγματοποιούνται συνεχώς.
«Τα πάντα πρέπει να λειτουργούν σε πραγματικό χρόνο, διαρκώς», δήλωσε.
Η τεχνητή νοημοσύνη θα μπορούσε να βοηθήσει τα χρηματοπιστωτικά ιδρύματα να διαχειριστούν αυτή τη μετάβαση. Η Nasdaq έχει ήδη παρουσιάσει μια σειρά ψηφιακών πρακτόρων τεχνητής νοημοσύνης στην πλατφόρμα διαχείρισης κινδύνων που διαθέτει. Αρχικά, οι πράκτορες αυτοί παρέχουν συστάσεις, σύμφωνα με τη Friedman.
Με την πάροδο του χρόνου, οι τράπεζες θα μπορούσαν να αξιοποιήσουν αυτούς τους ψηφιακούς πράκτορες για την ανάληψη πιο άμεσης δράσης, πρόσθεσε.
«Η τεχνητή νοημοσύνη είναι κρίσιμης σημασίας για τη λειτουργία των αγορών 24/7», δήλωσε η Friedman.
Η γεφύρωση των crypto με την παραδοσιακή χρηματοοικονομική αγορά
Εταιρείες εκτός ΗΠΑ εκδηλώνουν ενδιαφέρον για το tokenization και την πρόσβαση στις αμερικανικές κεφαλαιαγορές, δήλωσε στο CNBC ο Arjun Sethi, συνδιευθύνων σύμβουλος του ανταλλακτηρίου κρυπτονομισμάτων Kraken.
Ο Sethi αναφέρθηκε σε μια εταιρεία με έσοδα περίπου 25 εκατ. δολαρίων, η οποία διερευνούσε τρόπους πρόσβασης στις κεφαλαιαγορές, καθώς και σε μεγαλύτερες διεθνείς επιχειρήσεις που ενδιαφέρονται για το tokenization και την εισαγωγή τους σε αμερικανικά χρηματιστήρια. Όπως ανέφερε, το tokenization θα μπορούσε να διευρύνει την πρόσβαση εταιρειών από όλο τον κόσμο στις κεφαλαιαγορές.
Ωστόσο, σύμφωνα με τη Friedman, η διαπραγμάτευση όλο το 24ωρο ενδέχεται να μην είναι κατάλληλη για κάθε περιουσιακό στοιχείο. «Δεν διαθέτουν όλα τα περιουσιακά στοιχεία επαρκή ρευστότητα ώστε να υποστηρίξουν ένα περιβάλλον συναλλαγών 24/7», δήλωσε.
Παρ' όλα αυτά, η μεγαλύτερη διασύνδεση του παγκόσμιου χρηματοπιστωτικού συστήματος θα μπορούσε επίσης να διευκολύνει την πρόσβαση σε κατηγορίες περιουσιακών στοιχείων που μέχρι σήμερα ήταν απρόσιτες για ορισμένους επενδυτές, κατέληξε η Friedman.
www.bankingnews.gr
Σχόλια αναγνωστών